亞馬遜CEO在年度股東信中針對英偉達、英特爾、星鏈等發起攻擊

Amazon 首席执行長 Andy Jassy 的年度股東信讀起來就像是一首 Kendrick Lamar 的批判歌曲，如果這位饒舌歌手是一位說著企業口語的 CEO 而不是一位獲 Pulitzer 獎的詩人。意思是，你必須了解歷史，才能理解 Jassy 所針對的所有競爭對手，以及一些關於他未實現的成為體育主播夢想與與父親一起看冰球賽的可愛個人故事。當然，Jassy 沒有直接發出挑戰。他採用更為細膩的方式。例如，在對 Nvidia 的挑戰中，他寫道：「我們與 NVIDIA 有強大的合作關係，將永遠有客戶選擇使用 NVIDIA 的晶片，我們也會永遠支持這些晶片在雲端的使用。」但他同時也說：「截至目前為止，幾乎所有的人工智慧都是在 NVIDIA 晶片上完成的，但現在已經開始出現轉變。」AWS 的客戶，他表示，「想要更好的價格與效能」，也就是 Amazon 自家研發的 Trainium AI 晶片。Jassy 說這款晶片的需求非常高，以致於最新款 Trainium3 的供應量幾乎已經賣完。令人驚訝的是，他表示 Trainium4 的供應量也幾乎賣完，而這款晶片還遠遠沒有上市，距離上市還有 18 個月。這意味著 Amazon 的晶片業務已經達到每年 200 億美元的營收規模。但如果 Amazon 是一家晶片製造商，將其產品賣給其他公司，那麼它的年營收將達到 500 億美元，他假設道。當然，NVIDIA 去年實際營收為 2159 億美元。NVIDIA 可能還沒有感到擔憂。不過，Jassy 做出 Trainium 是一個強勢新興勢力的說法。Jassy 也沒有對 Intel 放過。他指出，AWS 自家研發的 Graviton CPU，作為 Intel x86 架構的競爭對手，「現在被前 1000 大 EC2 客戶中的 98% 广泛使用」，也就是一些世界上最大的公司。兩家公司甚至要求「購買我們所有 Graviton 實例容量」，他寫道（強調為他自己的重點）。他表示：「我們無法同意這些請求，因為其他客戶的需求，但這讓你了解需求有多高。」他承諾 Amazon 的 Starlink 對手 Amazon Leo，預計於 2026 年中發佈，已經取得成功。它已經與 Delta 航空、AT&T、Vodafone、澳洲國家寬頻網絡以及 NASA 等多家公司簽約。有趣的是，他也說 Amazon 未來可能會考慮出售機器人。它可能會將其 100 萬個倉庫機器人所產生的數據轉化為「機器人解決方案」，用於工業與消費者用途，他寫道。未來 Amazon 會有機器人嗎？我們拭目以待。他還提及其他 Amazon 的業務，例如當日達、雜貨以及無人機。但 mostly，Jassy 嘗試為他所承諾的數百億美元資本支出做說法。二月時，他宣布 2026 年將投入 200 億美元用於資本支出，主要是建設 AWS 資料中心。這筆數比其他主要科技公司所投入的資本支出還要多。Jassy 向股東說明這一點是有道理的，考慮到 Amazon 的股票已經跌到每股市值不到 200 美元，而且還沒有恢復。他寫道：「我們不是在沒有把握的情況下，投入 200 億美元用於 2026 年的資本支出。」他舉例說明，他與 OpenAI 的協議中，OpenAI 承諾將在 AWS 上投入 100 億美元。當然，有些人質疑 OpenAI 是否會實現所有的支出承諾。為了應對這種質疑，Jassy 嚴格表示，除了 OpenAI 之外，「還有幾個其他客戶協議已經完成（並未公開）或正在進行中」，預計會購買 AWS 的容量。我們將得等待並觀察。那些造成氣泡的人從來都不是那些看到（或承認）氣泡存在的人。他寫道：「我一直在關注公開討論中對這項技術是否過度炒作的爭議，以及我們是否處於『氣泡』之中。」但他在此封信中表示，至少對 Amazon 來說，這並不是事實。更正：這篇文章已更新，以反映 Amazon 自製晶片業務的預估年營收（ARR）包含多款晶片，而不僅僅是 Trainium。